Saiu RG do HCTR11 referente a Agosto/24
Não vou mencionar mais se o RG saiu em tempo hábil, mas mencionarei se atrasarem.
Lembrando que esse RG é referente a competência de Agosto e pagamento de Setembro.
---
##Dividendo
Dividendo de R$ 0,39. Pagamento de 1,31% de DY.
Veio de acordo com o esperado, apesar do IPCA-M2 mais baixo, já que o Carvalho Hosken, além de voltar a pagar normalmente, efetuou uma amortização extraordinária no valor de 5 mi, que deve representar um incremento de 0,03 nos pagamento até o pagamento de janeiro. Sem esse valor, o valor base seria de 0,36, mantendo o dividendo do mês passado, aparentemente algumas operações desbloquearam 3 a 5 centavos recorrentes nos últimos tempos, provavelmente o Pride (1c), não ter mais que investir no HCST(3c) e o retorno dos pagamentos do Hosken(1c).
## Considerações
- Resultado Contábil - caiu 93 mil - SRVD11
- Juros - caiu 200 mil
- Amortização - subiu 6 mi -> Hosken
- Rendimento do Caixa - subiu 20 mil
- Receita de FIIs - subiu 30 mil
- Despesa - subiu 60 mil
- Não investiram no HCST11
- Gerou 0,39 e pagou 0,39. -> No RG ta falando que distribuiu 0,36 (erro)
- SRVD11 teve uma remarcação a mercado de -90%. Além de 98% do tempo dele na carteira, não ter impactado positivamente, está atualmente gerando um prejuízo contábil de mais de 90 mi. Isso muda algo? Não, tirando o VP caindo, só atrasara o retorno do regime competência em uns 3 ou 4 meses, como aqui envolve Equity, somente o GPK voltar a pagar o CRI não faria o SRVD11 se valorizar. Como não gera valor, o patrimônio dele derreter não impacta em geração de valor.
- Avisaram que o FII Serra Verde teve remarcação em setembro, como ele não é mais um fundo listado na bolsa, isso afeta a frequência que isso acontece.
- Mencionaram o evento que já era esperado, do novo waiver para o GPK devido ao ocorrido no RS.
E salientaram que Aquan Prime, GVI e Gramado BV, que são CRIs do GPK que voltaram a pagar no final do ano passado, continuam pagando normalmente e de acordo com o cronograma estipulado.
##Carteira
Em Dia 17%
Em Carência de Juros > 76%
Inadimplente 6%
Caixa: 0,6%
##Perspectiva
- O valor base de pagamentos até janeiro, foi de 0,29 até 0,35 para 0,34 até 0,40.
- Fim das obras do HCST11 em Dez/24
- Fim de 2 waivers (Hope e Wan) em Dez/24 -> Aqui acredito que ocorra o término dos waivers dos dois, como acordado, não tem muita margem pra postergação, levando em conta que farão 2 anos de waivers.
RG do HCTR11: https://drive.google.com/file/d/1ETjFvvv8oI0HmhS1xdqsW4dKVxo8KBJG/view
Ler Mais
Nosso fórum tem o objetivo apenas debater ideias acerca do mercado de Fundos Imobiliários e em nenhuma hipótese deve ser usado para auxílio na tomada de decisão de investimento de qualquer natureza ou anular sua própria análise e leitura das informações dos documentos oficiais e primários, publicados pelos administradores dos Fundos Imobiliários e explicitamente encontrados aqui no Clube FII. É responsabilidade do investidor verificar e analisar as informações, priorizando sempre as fontes oficiais, antes da tomada de qualquer decisão de investimento.
